11、与发行债券相比，银行借款的筹资特点不包括（　）。

A、筹资速度快

B、资本成本较低

C、一次筹资数额大

D、限制条款多

12、采用销售百分比法预测对外筹资需要量时，下列影响因素的变动会使对外筹资需要量增加的是（　）。

A、提高收益留存率

B、增加非敏感资产

C、提高敏感性负债销售百分比

D、提高销售净利率

13、某公司上年度资金平均占用额为5000万元，其中不合理的部分是200万元，预计本年度销售额增长率为5%，资金周转速度提高2%，则预测年度资金需要量为（　）万元。

A、3065.2

B、5140.8

C、4052

D、4939.2

14、下列各项中，在投资项目的投资期、营业期、终结期都有可能出现的是（　）。

A、固定资产的购置成本

B、营运资金

C、长期资产摊销费用

D、固定资产变价净收入

15、ABC公司投资一个项目，初始投资在第一年初一次投入，该项目预期未来4年每年的现金净流量为9000元。所有现金流都发生在年末。资本成本率为9%。如果项目净现值（NPV）为3000元，那么该项目的初始投资额为（　）元。（P/A，9%，4）＝3.2397

A、11253

B、13236

C、26157

D、29160

16、某投资者花20元钱购买一只A股票，预计第一期股利为1.4元，以后股利持续稳定增长，假设投资A股票的内部收益率为12%，那么股利增长率为（　）。

A、4%

B、7%

C、5%

D、6%

17、在营运资金管理中，必须正确处理的关系是（　）。

A、保证生产经营需要和节约资金使用成本二者之间的关系

B、流动资产和流动负债的关系

C、长期资金和短期资金的关系

D、保证生产经营需要和扩大生产规模的关系

18、关于应收账款成本，下列说法中不正确的是（　）。

A、因投放于应收账款而放弃其他投资所带来的收益，即为应收账款的机会成本

B、应收账款机会成本一般是固定成本

C、应收账款的管理成本主要是指在进行应收账款管理时，所增加的费用

D、应收账款的坏账成本一般与应收账款发生的数量成正比

19、某集团公司根据几年来的经营情况，确定的现金最低持有量为30000元，最高持有量为75000元。已知公司现有现金88000元，根据现金持有量的随机模型，此时应当投资于有价证券的金额为（　）元。

A、3000 　　　

B、13000 　　　

C、43000 　　　　

D、58000

20、企业的一切资金收入都集中在集团总部的财务部门，各分支机构或子企业不单独设立账号的资金集中管理模式是（　）。

A、统收统支模式

B、结算中心模式

C、内部银行模式

D、财务公司模式